曹操曰：“使君知龙之变化否？”
刘备曰：“未知其详。”
曹操曰：“龙能大能小，能升能隐；大则兴云吐雾，小则隐介藏形；升则飞腾于宇宙之间，隐则潜伏于波涛之内。方今春深，龙乘时变化，犹人得志而纵横四海。龙之为物，可比世之英雄。玄德久历四方，必知当世英雄。请试指言之。”
刘备曰：“备肉眼安识英雄？”
曹操曰：“休得过谦。”
刘备曰：“备叨恩庇，得仕于朝。天下英雄，实有未知。”
曹操曰：“既不识其面，亦闻其名。”
刘备曰：“淮南袁术，兵粮足备，可为英雄？”操笑曰：“冢中枯骨，吾早晚必擒之！”
刘备曰：“河北袁绍，四世三公，门多故吏；今虎踞冀州之地，部下能事者极多，可为英雄？“曹操笑曰：“袁绍色厉胆薄，好谋无断；干大事而惜身，见小利而忘命：非英雄也。“
刘备曰：“有一人名称八俊，威镇九州：刘景升可为英雄？”
曹操曰：“刘表虚名无实，非英雄也。”
刘备曰：“有一人血气方刚，江东领袖——孙伯符乃英雄也？”
曹操曰：“孙策藉父之名，非英雄也。”
刘备曰：“益州刘季玉，可为英雄乎？”
曹操曰：“刘璋虽系宗室，乃守户之犬耳，何足为英雄！”
刘备曰：“如张绣、张鲁、韩遂等辈皆何如？”
曹操鼓掌大笑曰：“此等碌碌小人，何足挂齿！”
刘备曰：“舍此之外，备实不知。”操曰：“夫英雄者，胸怀大志，腹有良谋，有包藏宇宙之机，吞吐天地之志者也。”
刘备曰：“谁能当之？”操以手指玄德，后自指，曰：“今天下英雄，惟使君与操耳！”玄德闻言，吃了一惊，手中所执匙箸，不觉落于地下。时正值天雨将至，雷声大作。
刘备乃从容俯首拾箸曰：“一震之威，乃至于此。”
曹操操笑曰：“丈夫亦畏雷乎？”玄德曰：“圣人迅雷风烈必变，安得不畏？”将闻言失箸缘故，轻轻掩饰过了。操遂不疑玄德。
后人有诗赞曰：
“勉从虎穴暂趋身，说破英雄惊杀人。巧借闻雷来掩饰，随机应变信如神。”
知天雨方住，见两个人撞入后园，手提宝剑，突至亭前，左右拦挡不住。操视之，乃关、张二人也。原来二人从城外射箭方回，听得玄德被许褚、张辽请将去了，慌忙来相府打听；闻说在后园，只恐有失，故冲突而入。却见玄德与操对坐饮酒。二人按剑而立。操问二人何来。云长曰：“听知丞相和兄饮酒，特来舞剑，以助一笑。”
曹操笑曰：“此非鸿门会，安用项庄、项伯乎？”
刘备亦笑。操